Оперативный лизинг характеризуется тем что

58Лизинг: сущность, виды.

Лизинг — форма долгосрочного договора аренды имущества производственного назначения, характеризуемого определенными условиями его использования. В общем виде имеет признаки договора аренды и договора долгосрочного кредита (инвестиционного кредита).

По договору лизинга лизингополучатель (арендатор) получает в долгосрочную аренду определенное имущество и использует его для осуществления своей производственной деятельности. При этом на период действия он имеет исключительное право пользования этим имуществом. Однако, ответственность за риск случайной гибели, техническое состояние, сохранность принимает лизингополучатель.

По окончании договора арендатор может: — Вернуть объект аренды арендодателю;

— Заключить новый договор на аренду данного имущества; — Выкупить объект лизинга по остаточной стоимости.

Объектом лизинга может быть любое движимое и недвижимое имущество, относящееся по действующей классификации к основным средствам, кроме имущества, запрещенного к свободному обращению на рынке. В зависимости от объекта лизинга различают лизинг оборудования и лизинг недвижимого имущества. В силу высокой стоимости, сложности осуществления, большого срока подготовки лизинг недвижимого имущества вряд ли найдет широкое применение в нашей стране. В первую очередь интересен лизинг оборудования. Это подтверждается и зарубежной практикой, где на долю лизинга оборудования приходится основная часть всех лизинговых платежей. Земля не может быть предметом лизинга!

Субъектами лизинга являются: Лизингодатель – ФЛ/ЮЛ, которое за счет привлеченных или собственных средств приобретает в собственность имущество и предоставляет его в качестве предмета лизинга лизингополучателю.

Лизингополучатель – ФЛ/ЮЛ, которое согласно договору лизинга принимает предмет лизинга.

Продавец имущества — лицо, продающее имущество, являющееся объектом лизинга.

Взаимоотношения сторон договора лизинга регулируются соответствующими договорами. В общем случае лизингодатель покупает оборудование у продавца по распоряжению лизингополучателя. Однако, возможны случаи, когда лизингодатель покупает оборудование на свой страх и риск.

Этапы лизинговой сделки: На первом этапе изготовитель оборудования и лизингодатель, заключая договор купли-продажи, выступают как продавец и покупатель. При этом пользователь имущества, юридически не участвуя в договоре купли-продажи, является активным участником этой сделки, выбирая оборудование и конкретного поставщика. Все технические вопросы реализации договора о купли-продажи (комплектность, сроки и место поставки, гарантийные обязательства, порядок приемки и т.п.) решаются между изготовителем и лизингополучателем, на лизингодателя ложится обязанность финансового обеспечения сделки.

На втором этапе покупатель имущества сдает его во временное пользование, выступая как лизингодатель. Однако отношения по второму договору не замыкаются между пользователем и лизингодателем. Продавец имущества, хотя и заключает договор купли-продажи с лизингодателем, несет ответственность за качество оборудования перед пользователем.

Виды лизинга. Основными видами лизинга, признанными во всем мире, являются финансовый лизинг и оперативный лизинг, а критериями для такого разграничения служат срок использования оборудования и объем обязанностей лизингодателя.

Оперативный лизинг характеризуется тем, что срок лизинга короче, чем нормативный срок службы имущества, и лизинговые платежи не покрывают полной стоимости имущества. Поэтому лизингодатель вынужден его сдавать во временное пользование несколько раз, так как для него возрастает риск по возмещению остаточной стоимости объекта лизинга. В связи с этим при прочих равных условиях размеры лизинговых платежей в случае оперативного лизинга выше, чем при финансовом лизинге.

Финансовый лизинг представляет собой лизинг имущества с полной выплатой стоимости имущества и характеризуется тем, что срок, на который передается имущество во временное пользование, приближается по продолжительности к сроку эксплуатации и амортизации всей или большей части стоимости имущества. В течение срока договора лизингодатель за счет лизинговых платежей возвращает себе всю стоимость имущества и получает прибыль от лизинговой сделки. При финансовом лизинге, как правило, обязанность по техническому обслуживанию и страхованию ложится на лизингополучателя. Этот вид лизинга является наиболее распространенным.

Интересной разновидностью финансового лизинга является возвратный лизинг. Суть его в следующем. У предприятия есть некое оборудование, но для производственной деятельности, увы, нет достаточных средств. Предприятие продает лизинговой компании свое оборудование, одновременно оформляя соглашение о лизинге своего же имущества с правом его последующего выкупа. В результате этой сделки, где поставщик и арендатор — одно и то же юридическое лицо, у предприятия появляются необходимые денежные средства.

Прямой лизинг. В данном случае производитель оборудования самостоятельно сдает объект в лизинг. Тем самым поставщик и лизингодатель выступают в одном лице. Имеет место двухсторонняя сделка. В таком виде двухсторонние лизинговые сделки не нашли широкого распространения, так как при увеличении лизинговых операций производитель, как правило, создает свою лизинговую компанию.

По объему обслуживания передаваемого имущества лизинг подразделяется на чистый, полный и частичный лизинг.

Чистый лизинг — это отношения, при которых все обслуживание имущества берет на себя арендатор. Поэтому в данном случае расходы по обслуживанию оборудования не включаются в лизинговые платежи. Данный вид лизинга характерен для финансового лизинга.

Полный лизинг предполагает обязательное техническое обслуживание оборудования, его ремонт, страхование и другие операции, которые лежат на лизингодателе. Кроме этих услуг, по желанию арендатора арендодатель может взять на себя обязанности по подготовке квалифицированного персонала, маркетингу и рекламе готовой продукции, поставке сырья и т.п. Можно сказать, что «мокрый» лизинг характерен для оперативного лизинга.

Частичный лизинг – смежные обязанности между лизингодателем и лизингополучателем.

Рынок лизинговых услуг в нашей стране еще не сложился, и практически нет лизинговых компаний, которые обеспечили бы качественное техническое обслуживание объектов лизинга. В связи с этим наиболее распространенным видом лизинга будет являться чистый лизинг.

Револьверный лизинг, или лизинг с последовательной заменой имущества. Потребность в таком виде лизинга может возникнуть, когда лизингополучателю по технологии последовательно требуется различное оборудование. В этих случаях в соответствии с условиями лизингового договора лизингополучатель приобретает право по истечении определенного срока обменять арендуемое имущество на другой объект лизинга.

Часто лизинг осуществляется не напрямую, а через посредника. При этом в договоре предусматривается, что в случае временной неплатежеспособности или банкротства посредника лизинговые платежи должны поступать основному лизингодателю. Подобные сделки получили название «сублизинг» (особый вид отношений, возникающий в связи с переуступкой прав пользования предметом лизинга 3-му лицу).

Аренда — одна из самых распространенных хозяйственных операций, поэтому и вопросов по ней у читателей всегда много. В этой статье рассмотрим аренду с точки зрения международных стандартов финансовой отчетности (далее — МСФО), основополагающим среди которых является МСБУ 17.
Ознакомиться со статьей будет полезно как читателям, уже работающим по международным стандартам, так и тем, которые еще заняты их изучением.

Финансовая аренда

Определение и классификация аренды

Финансовая аренда — это аренда, при которой арендатору передаются практически все риски и выгоды, связанные с владением активом. При этом право собственности на актив может со временем передаваться или не передаваться.

Отметим, что правильность классификации финансовой аренды зависит от сути операции, а не от формы договора.

В соответствии с п. 10 МСБУ 17 к факторам, позволяющим классифицировать аренду как финансовую, относятся:

• автоматический переход права собственности на арендованный актив в конце срока договора аренды;
• возможность арендатора выкупить арендуемый актив у арендодателя по окончании срока аренды по льготной цене (ниже справедливой стоимости);
• срок аренды составляет большую часть срока полезной службы актива;
• на начало срока аренды дисконтированная стоимость минимальных арендных платежей приблизительно равна справедливой стоимости актива;
• актив носит специфический характер (может использоваться только арендатором, другим субъектам нужны его существенные модификации).

Также обратим внимание на п. 11 МСБУ 17, где представлены ситуации, которые по отдельности или в комбинации могут привести к классификации аренды как финансовой:

• арендатор имеет возможность продлить срок аренды по льготной стоимости (ниже рыночной);
• аренда может быть прекращена арендатором, который возмещает арендодателю его убытки от прекращения аренды;
• доходы либо убытки от изменения справедливой стоимости объекта аренды на конец срока принадлежат арендатору.

Учет у арендатора

При зачислении объекта финансовой аренды на баланс арендатор признает одновременно актив и долгосрочное обязательство по аренде. При этом сумма признания — это меньшая из справедливой стоимости арендуемого актива или нынешней стоимости минимальных арендных платежей на начало аренды.

Пример 1

01.07.2013 г. предприятие арендовало сроком на пять лет оборудование административного назначения, справедливая стоимость которого 30 млн. грн. В конце срока аренды право собственности на оборудование перейдет арендатору. По условиям договора ежегодный арендный платеж составляет 8 млн. грн., дата первого платежа — 30.06.2014 г. Ежегодная процентная ставка — 25%. Рассмотрим отражение аренды оборудования в учете арендатора.

Эта аренда является финансовой, поскольку в конце срока аренды собственность на оборудование переходит арендатору. Основной проблемой при зачислении данного актива на баланс является правильное определение его первоначальной стоимости. Ведь в общую сумму ежегодного арендного платежа кроме платежа за сам объект аренды включены процентные доходы арендодателя.

Расчет нынешней стоимости минимальных арендных платежей (выплата платежа осуществляется в конце периода) производится следующим образом:

Арендная плата за период × 1/(1 + процентная ставка)-n,

где n — количество периодов.

8 млн. грн. × 1/(1 + 0,25)1 = 6400 тыс. грн.;

8 млн. грн. × 1/(1 + 0,25)2 = 5120 тыс. грн.;

8 млн. грн. × 1/(1 + 0,25)3 = 4096 тыс. грн.;

8 млн. грн. × 1/(1 + 0,25)4 = 3276,80 тыс. грн.;

8 млн. грн. × 1/(1 + 0,25)5 = 2621,44 тыс. грн.

Поскольку нынешняя стоимость минимальных арендных платежей (приблизительно 21,5 млн. грн.) меньше справедливой стоимости (30 млн. грн.), на баланс данное оборудование зачисляют по наименьшей стоимости — 21,5 млн. грн.

Отражение в учете приобретения объекта финансового лизинга представлено в табл. 1.

Таблица 1

№ п/п	Содержание хозяйственной операции	Дебет	Кредит	Сумма, грн.
	Отражено приобретение оборудования			21 514 240
	Отражен ввод оборудования в эксплуатацию			21 514 240

В последующем объект финансовой аренды у арендатора амортизируется в соответствии с его учетной политикой. Если нет обоснованной уверенности, что объект по окончании срока аренды перейдет арендатору, срок амортизации определяется в течение кратчайшего из сроков: срок аренды либо срок полезного использования актива.

Кроме того, финансовая аренда для арендатора ведет к появлению финансовых расходов за каждый учетный период.

Расчет финансовых расходов арендатора из примера 1 представлен в табл. 2.

Таблица 2

*Сумма финансовых расходов определяется как произведение долгосрочной кредиторской задолженности на начало периода и процентной ставки (25%). То есть на 30.06.2014 г.: 21 514 240 х 25% = 5 378 560 (грн.).
**Иными словами, это сумма первоначальной стоимости оборудования, по которой оно зачислено на баланс.

Если в соответствии с учетной политикой на предприятии амортизация насчитывается по прямолинейному методу, то ее годовая сумма составит

21 514 240 : 5 лет = 4 302 848 (грн.).

В табл. 3 представлены записи, которые бухгалтеру необходимо сделать по состоянию на 30.06.2014 г.

Таблица 3

№ п/п	Содержание хозяйственной операции	Дебет	Кредит	Сумма, грн.
	Отражена текущая задолженность по долгосрочным обязательствам за первый год аренды			2 621 440
	Начислены финансовые расходы			5 378 560
	Погашена часть стоимости оборудования			2 621 440
	Осуществлена оплата лизингового платежа арендодателю			8 000 000
	Начислена амортизация			4 302 848
	Отражена текущая задолженность по долгосрочным обязательствам за второй год аренды			3 276 800

Таким образом, по состоянию на эту дату в Отчете о финансовом положении отражены:

• основные средства — 17 211 392 грн.;
• долгосрочные финансовые обязательства, удерживаемые до погашения, — 15 616 000 грн.;
• текущие финансовые обязательства по финансовой аренде — 3 276 800 грн.

Вместе с тем в Отчете о прибыли и убытках отражены:

• административные расходы (амортизация) — 4 302 848 грн.;
• финансовые расходы (проценты) — 5 378 560 грн.

Пример 2

Рассмотрим случай, когда платежи осуществляются в начале периода. Для этого возьмем данные примера 1, за исключением того, что дата первого платежа — 01.07.2013 г., фактически это первый день аренды оборудования.

Поскольку первый платеж осуществляется в начале периода, при первоначальном признании актива он учитывается без дисконтирования.

Расчет нынешней стоимости минимальных арендных платежей (выплата платежа осуществляется в начале периода) производится следующим образом:

— 8000 тыс. грн.

8 млн. грн. × 1/(1 + 0,25)1 = 6400 тыс. грн.;

8 млн. грн. × 1/(1 + 0,25)2 = 5120 тыс. грн.;

8 млн. грн. × 1/(1 + 0,25)3 = 4096 тыс. грн.;

8 млн. грн. × 1/(1 + 0,25)4 = 3276,8 тыс. грн.

Общая нынешняя стоимость минимальных арендных платежей составляет 26 892,8 тыс. грн.

Поскольку нынешняя стоимость минимальных арендных платежей (26,9 млн. грн.) меньше справедливой стоимости (30 млн. грн.), на баланс это оборудование будет зачислено по наименьшей стоимости — 26,9 млн. грн.

В табл. 4 представлен расчет суммы финансовых расходов согласно примеру 2.

Таблица 4

Дата	Минимальная сумма арендных платежей, уплачиваемых регулярно, грн.	Финансовые расходы (25%), грн.	Погашение стоимости оборудования, грн.	Долгосрочная кредиторская задолженность, грн.
01.07.2013 г.				26 892 800
01.07.2013 г.	8 000 000		8 000 000	18 892 800
01.07.2014 г.	8 000 000	4 723 200	3 276 800	15 616 000
01.07.2015 г.	8 000 000	3 904 000	4 096 000	11 520 000
01.07.2016 г.	8 000 000	2 880 000	5 120 000	6 400 000
01.07.2017 г.	8 000 000	1 600 000	6 400 000
Итого	40 000 000	13 107 200	26 892 800

Также ежегодно начисляется амортизация в размере 5 378 560 грн. (26 892 800 : 5) и отражается по дебету счета 92 «Административные расходы».

В табл. 5 представлен учет у арендатора объекта финансового лизинга.

Таблица 5

№п/п	Содержание хозяйственной операции	Дебет	Кредит	Сумма,грн.
По состоянию на 01.07.2013 г.
	Приобретено оборудование: без учета первого платежа (26 892 800 грн. — 8 000 000 грн.) в размере первого платежа			18 892 800
				8 000 000
	Введено оборудование в эксплуатацию			26 892 800
	Осуществлена оплата лизингового платежа			8 000 000
	Отражена текущая задолженность по долгосрочным обязательствам за второй год аренды			3 276 800
По состоянию на 30.06.2014 г.
	Начислены финансовые расходы			4 723 200
	Погашена текущая задолженность по долгосрочным обязательствам за второй год аренды			3 276 800
	Начислена амортизация			5 378 560
	Отражена текущая задолженность по долгосрочным обязательствам за третий год аренды			4 096 000
По состоянию на 01.07.2014 г.
	Осуществлена оплата лизингового платежа			8 000 000

Таким образом, по состоянию на 30.06.2014 г. в Отчете о финансовом положении отражены:

• основные средства — 21 514 240 грн.;
• долгосрочные финансовые обязательства, удержива-емые до погашения, — 11 520 000 грн.;
• текущие финансовые обязательства по финансовой аренде — 4 096 000 грн.

В Отчете о прибыли и убытках отражены:

• административные расходы (амортизация) — 5 378 560 грн.;
• финансовые расходы (проценты) — 4 723 200 грн.

В соответствии с п. 25 МСБУ 17 финансовые расходы арендаторов распределяются на каждый период в течение срока аренды так, чтобы обеспечить неизменную ставку процента на остаток обязательств. Поэтому сумма начисляемых процентов по лизинговым платежам в бухгалтерском учете, скорее всего, не будет совпадать с суммами процентов, отраженными в графике погашения платежей согласно лизинговому договору. Потому у предприятия могут возникать дебиторские/кредиторские задолженности при уплате процентов.

Тем не менее в финансовой отчетности по МСФО расходы и задолженность по финансовому лизингу должны признаваться с учетом всех вышеприведенных требований МСБУ 17.

Учет у арендодателя

Передача оборудования в финансовую аренду означает признание в балансе долгосрочной дебиторской задолженности от финансовой инвестиции и доходов от реализации.

Отражение в бухгалтерском учете арендодателя данной операции представлено в табл. 6.

Таблица 6

№ п/п	Содержание хозяйственной операции	Дебет	Кредит	Сумма, грн.
	Отражена передача оборудования		70, 71	Сумма реализации оборудования (тела, без процентов) согласно договору
	Списано оборудование с баланса	90, 97	28, 10	Балансовая стоимость оборудования

Поступления платежей от арендатора будут погашать долгосрочную дебиторскую задолженность за объект лизинга и текущую задолженность по процентам. При этом текущая дебиторская задолженность по оборудованию и по процентам за период будут начисляться в соответствии с графиком платежей, приложенным к договору аренды.

Бухгалтерские записи дальнейшего учета объекта лизинга у арендодателя представлены в табл. 7.

Таблица 7

№ п/п	Содержание хозяйственной операции	Дебет	Кредит	Сумма, грн.
	Начислена текущая дебиторская задолженность по оборудованию			Согласно графику погашения платежей
	Начислены проценты и комиссии за период			Согласно графику погашения платежей
	Отражено поступление денежных средств от арендатора			Сумма текущей дебиторской задолженности + суммы начисленных процентов и комиссии за период

В случае возврата объекта финансовой аренды данная операция приравнивается к обратной продаже с обычными записями, характерными для договоров купли/продажи активов.

Операционная аренда

Операционная аренда — это любой вид аренды, отличающийся от финансовой.

Согласно п. 33 МСБУ 17 арендные платежи по договору операционной аренды необходимо признавать расходами на прямолинейной основе в течение срока аренды. В связи с этим арендодатель отражает доходы от аренды, а арендатор — расходы по аренде в Отчете о прибыли и убытках равномерно, в течение срока аренды вне зависимости от графика платежей. При операционной аренде проценты не начисляются.

Расходы (доходы) по аренде = Сумма всех выплат/Количество периодов аренды.

Пример 3

01.01.2013 г. предприятие «А» (арендатор) заключило с предприятием «Б» (арендодатель) сроком на пять лет договор на аренду административного помещения. По условиям договора предприятие «А» должно уплачивать арендные платежи в течение первого года ежеквартально по 100 000 грн., а в течение оставшихся четырех лет — ежеквартально по 250 000 грн. Первый арендный платеж осуществлен 30.03.2013 г.

Рассмотрим отражение операций согласно МСФО в финансовой отчетности предприятий «А» и «Б» по состоянию на 31.12.2013 г.

Данная аренда является операционной, поэтому арендные платежи по договору операционной аренды нужно признавать расходами на прямолинейной основе в течение срока аренды. В связи с этим ежеквартальные расходы предприятия «А» и, соответственно, доходы предприятия «Б» составят

((100 000 грн. × 4) + (250 000 грн. × 16))/20 = 220 000 грн.

Когда уплаченная сумма денежных средств отличается от суммы признаваемых расходов по аренде, то арендатор относит разницу либо на кредиторскую задолженность по аренде, либо на счет выданных авансов.

Бухгалтерские записи по начислению и уплате арендной платы предприятием «А» по состоянию на 31.12.2013 г. представлены в табл. 8.

Таблица 8

№ п/п	Содержание хозяйственной операции	Дебет	Кредит	Сумма, грн.
	Начислена арендная плата в 2013 г.:
	за І квартал			220 000
	за ІІ квартал			220 000
	за ІІІ квартал			220 000
	за ІV квартал			220 000
	Уплачена арендная плата в 2013 г.:
	в І квартале			100 000
	во ІІ квартале			100 000
	в ІІІ квартале			100 000
	в ІV квартале			100 000

Таким образом, у предприятия «А» по состоянию на 31.12.2013 г. отражены:

• в Отчете о финансовом положении — текущая кредиторская задолженность в размере 480 000 грн.;
• в Отчете о прибыли и убытках — административные расходы на сумму 880 000 грн.

Бухгалтерские записи по начислению и поступлению арендной платы предприятию «Б» (на 31.12.2013 г.) представлены в табл. 9.

Таблица 9

№ п/п	Содержание хозяйственной операции	Дебет	Кредит	Сумма, грн.
	Начислена арендная плата в 2013 г.:
	за I квартал			220 000
	за ІI квартал			220 000
	за ІII квартал			220 000
	за ІV квартал			220 000
	Получена арендная плата в 2013 г.:
	в І квартале			100 000
	во ІІ квартале			100 000
	в ІІІ квартале			100 000
	в ІV квартале			100 000

Таким образом, у предприятия «Б» по состоянию на 31.12.2013 г. отражены:

• в Отчете о финансовом положении — текущая дебиторская задолженность в размере 480 000 грн.;
• в Отчете о прибыли и убытках — прочие доходы в сумме 880 000 грн.

В международной практике бывают случаи, когда арендодатель возмещает арендатору какие-либо расходы (например, на переезд, ремонт арендуемого имущества, предыдущие обязательства арендатора). По поводу таких случаев существует официальная трактовка, изложенная в ПКТ 15, в соответствии с которой поощрения по договору операционной аренды должны учитываться как часть возмещения за использование арендованного актива. Таким образом:

• арендатор признает выгоду от поощрения в качестве сокращения арендных платежей в течение периода аренды на равномерной основе, если только иная основа не будет более уместна;
• арендодатель признает расходы на поощрение в качестве сокращения дохода от арендных платежей в течение периода аренды на равномерной основе, если только иная основа не будет более уместна.

Пример 4

По условиям договора операционной аренды от 01.07.2013 г. предприятие «А» (арендатор) должно уплатить не подлежащий возврату залог в размере 50 000 грн., а также в течение пяти лет вносить дважды в год в первый день полугодия арендную плату в размере 120 000 грн. В свою очередь предприятие «Б» (арендодатель) обязуется возместить арендатору расходы на переезд в размере 30 000 грн. и обязательства арендатора перед предыдущим арендодателем в размере 40 000 грн.

Рассмотрим, как эти операции отражаются в бухучете и в финансовой отчетности предприятий «А» и «Б» по состоянию на 31.12.2013 г.

В соответствии с п. 3 ПКТ 15 все поощрения по соглашению об операционной аренде следует признавать как неотделимую часть согласованной чистой компенсации за использование арендованного актива — независимо от характера, формы поощрения или времени платежей.

В связи с этим полугодичные расходы предприятия «А» и, соответственно, доходы предприятия «Б» составят

(50 000 грн./10 + 120 000 грн — ((30 000 грн. + 40 000 грн.)/10)) = 118 000 грн.

Бухгалтерские записи по начислению и уплате арендной платы предприятием «А» по состоянию на 31.12.2013 г. представлены в табл. 10.

Таблица 10

№ п/п	Содержание хозяйственной операции	Дебет	Кредит	Сумма, грн.
	Осуществлена оплата залога			50 000
	Уплачена арендная плата за полугодие			120 000
	Признаны расходы на уплату залога в размере 1/10 уплаченной суммы
	Начислена арендная плата за второе полугодие 2013 г.			120 000
	Получена компенсация от арендодателя (расходы на проезд, а также сумма в размере обязательства арендатора перед предыдущим арендодателем)			70 000
	Отражены доходы от компенсации в размере 1/10 суммы признанной компенсации

Таким образом, у предприятия «А» по состоянию на 31.12.2013 г. отражены:

• в Отчете о финансовом положении — текущая дебиторская задолженность по уплаченным авансам в размере 45 000 грн. и текущая кредиторская задолженность по полученным авансам в размере 63 000 грн.;
• в Отчете о прибыли и убытках — прочие доходы в сумме 7000 грн. и административные расходы в сумме 125 000 грн.

Бухгалтерские записи по начислению и уплате арендной платы предприятием «Б» по состоянию на 31.12.2013 г. представлены в табл. 11.

Таблица 11

№ п/п	Содержание хозяйственной операции	Дебет	Кредит	Сумма, грн.
	Получен залог от арендатора			50 000
	Получена арендная плата за полугодие			120 000
	Признаны доходы от полученного залога в размере 1/10 его суммы
	Начислена арендная плата за второе полугодие 2013 г.			120 000
	Уплачена компенсация арендатору (расходы на проезд, а также сумма в размере обязательства арендатора перед предыдущим арендодателем)			70 000
	Отражена в составе административных расходов 1/10 суммы признанной компенсации

Таким образом, у предприятия «Б» по состоянию на 31.12.2013 г. отражены:

• в Отчете о финансовом положении — текущая дебиторская задолженность по уплаченным авансам в размере 63 000 грн. и текущая кредиторская задолженность по полученным авансам в размере 45 000 грн.;
• в Отчете о прибыли и убытках — прочие доходы в сумме 125 000 грн. и административные расходы в сумме 7000 грн.

Продажа с обратной финансовой арендой

При продаже с обратной финансовой арендой превышение выручки над балансовой стоимостью актива признается как отложенный доход и списывается равномерно, в течение срока аренды. Это происходит потому, что по сути данная операция является завуалированным займом под залог актива.

В случае если цена продажи оказывается меньше балансовой стоимости актива, разница сразу списывается на убытки от обесценения актива, как это предусмотрено МСБУ 36.

Продажа с обратной операционной арендой

Продажа с обратной операционной арендой по сути является продажей актива, если сделка осуществляется по справедливой стоимости. Поэтому любые прибыль или убытки от такой операции должны признаваться немедленно в Отчете о прибыли и убытках.

Если цена продажи ниже справедливой стоимости, то любые возникающие прибыль и убытки должны признаваться немедленно. Исключение составляют случаи, когда убытки компенсируются будущими заниженными арендными платежами. В такой ситуации убытки от продажи признаются расходами будущих периодов и впоследствии относятся на расходы периода вместе с арендными платежами в течение срока использования арендуемого актива.

Если цена продажи выше справедливой стоимости, то такое превышение признается в качестве отложенного дохода и списывается на финансовый результат в течение срока аренды актива, тогда как разница между ценой продажи и балансовой стоимостью признается в Отчете о совокупном доходе как прибыль от продажи.

Если справедливая стоимость оказывается меньше балансовой стоимости актива, то разница между балансовой и справедливой стоимостью немедленно признается в Отчете о совокупном доходе как убыток.

Финансовая аренда здания вместе с землей

Учет финансовой аренды здания вместе с землей в международной финансовой отчетности имеет некоторые особенности. Требования параграфов 15А — 19 МСБУ 17 заключаются в том, что при получении здания с землей в финансовый лизинг арендатор должен разделить в учете балансовую стоимость здания и земли. При этом аренду здания следует классифицировать как финансовую, а аренду земли — как операционную аренду. Это обусловлено тем, что поскольку земля не имеет срока амортизации, то ее аренда обычно классифицируется как операционная.

Однако из этого правила есть исключения. Финансовая аренда здания и земли может признаваться финансовой арендой единого объекта, если:

• сумма, которая первично признается как элемент земельного участка, незначительна;
• часть арендатора в земельных участках и зданиях классифицируется как инвестиционная недвижимость в соответствии с МСБУ 40 и оценивается по справедливой стоимости.

Пример 5

С 01.04.2013 г. предприятие «А» арендовало на 10 лет объект недвижимости (здание + земля). Срок полезной службы здания составляет 10 лет и исчисляется также с 01.04.2013 г.

Рыночная стоимость в начале срока аренды была распределена между зданием и землей в пропорциональном соотношении 60/40 соответственно. Ежегодные арендные платежи составляли 3 000 000 грн. на условиях оплаты в конце года, дата первого платежа — 31.03.2014 г. Ежегодная процентная ставка — 25%. В конце срока аренды недвижимость переходит в собственность предприятия «А».

Рассмотрим отражение операции с недвижимостью в бухучете и финансовой отчетности арендатора по состоянию на 31.03.2014 г.

Если аренда охватывает и здание, и землю, классификация каждого элемента в качестве финансовой либо операционной аренды осуществляется отдельно.

Поскольку сумма составляющей «земля» в стоимости недвижимости значительна (40% стоимости), а сама земля не имеет срока амортизации, то ее аренду классифицируют как операционную. Поэтому будет правильно включить соответствующие арендные платежи в расходы в Отчете о прибыли и убытках.

Таким образом, ежегодные расходы по аренде земли в сумме 1 200 000 грн. (3 000 000 × 40%) должны включаться в Отчет о прибыли и убытках.

Элемент «здание», наоборот, должен быть признан финансовой арендой, поскольку срок аренды равен сроку полезной службы здания и эта недвижимость по окончании срока аренды перейдет в собственность арендатора.

Таким образом, чтобы определить нынешнюю стоимость минимальных арендных платежей, необходимо сумму ежегодного арендного платежа в размере 1 800 000 грн. (3 000 000 грн. × 60%) продисконтировать.

При платеже в конце периода формула дисконтирования будет иметь следующий вид:

Арендная плата за период × 1/(1 + процентная ставка)-n,

где n — количество периодов.

1 800 000 × 1/(1 + 0,25)1 = 1 440 000 грн.;

1 800 000 × 1/(1 + 0,25)2 = 1 152 000 грн.;

1 800 000 × 1/(1 + 0,25)3 = 921 600 грн.;

1 800 000 × 1/(1 + 0,25)4 = 737 280 грн.;

1 800 000 × 1/(1 + 0,25)5 = 589 824 грн.;

1 800 000 × 1/(1 + 0,25)6 = 471 859 грн.;

1 800 000 × 1/(1 + 0,25)7 = 377 487 грн.;

1 800 000 × 1/(1 + 0,25)8 = 301 990 грн.;

1 800 000 × 1/(1 + 0,25)9 = 241 592 грн.;

1 800 000 ×1/(1 + 0,25)10 = 193 273 грн.

На баланс здание будет зачислено по стоимости 6 426 905 грн. Эта сумма будет отражена в составе основных средств (по дебету) и долгосрочной кредиторской задолженности (по кредиту).

В случае начисления амортизации прямолинейным методом ее годовая сумма составит 642 691 грн. (6 426 905 : : 10 лет).

Кроме того, финансовая аренда для арендатора приводит к появлению финансовых расходов за каждый учетный период.

Расчет финансовых расходов арендатора представлен в табл. 12.

Таблица 12

Дата	Минимальная сумма арендных платежей, уплачиваемых регулярно, грн.	Финансовые расходы (25%), грн.	Погашение стоимости здания, грн.	Долгосрочная кредиторская задолженность, грн.
01.04.2013 г.				6 426 905
31.03.2014 г.	1 800 000	1 606 727	193 273	6 233 632
31.03.2015 г.	1 800 000	1 558 408	241 592	5 992 040
31.03.2016 г.	1 800 000	1 498 010	301 990	5 690 050
31.03.2017 г.	1 800 000	1 422 513	377 487	5 312 563
31.03.2018 г.	1 800 000	1 328 141	471 859	4 840 704
31.03.2019 г.	1 800 000	1 210 176	589 824	4 250 880
31.03.2020 г.	1 800 000	1 062 720	737 280	3 513 600
31.03.2021 г.	1 800 000	878 400	921 600	2 592 000
31.03.2022 г.	1 800 000	648 000	1 152 000	1 440 000
31.03.2023 г.	1 800 000	360 000	1 440 000
Итого	18 000 000	11 573 095	6 426 905

Отражение данных операций в бухгалтерском учете предприятия «А» представлено в табл. 13.

Таблица 13

№ п/п	Содержание хозяйственной операции	Дебет	Кредит	Сумма, грн.
По состоянию на 01.04.2013 г.
	Взят на учет объект финансовой аренды (здание)			6 426 905
	Введено здание в эксплуатацию			6 426 905
	Отражена текущая кредиторская задолженность по зданию за первый год аренды			193 274
По состоянию на 31.03.2014 г.
	Начислена амортизация здания			642 691
	Начислена арендная плата по элементу «земля»			1 200 000
	Начислены финансовые расходы			1 606 726
	Осуществлена оплата лизингового платежа арендодателю			3 000 000
	Закрыта текущая кредиторская задолженность за здание за первый год аренды			193 274
	Отражена текущая кредиторская задолженность по зданию на второй год аренды			241 592

Таким образом, по состоянию на 31.03.2014 г. в Отчете о финансовом положении отражены:

• основные средства (здание) — 5 784 214 грн.;
• долгосрочные финансовые обязательства по финансовой аренде — 5 992 039 грн.;
• текущая кредиторская задолженность по финансовой аренде — 241 592 грн.

Вместе с тем в Отчете о прибыли и убытках отражены:

• административные расходы (амортизация) — 642 691 грн.;
• административные расходы (аренда земли) — 1 200 000 грн.;
• финансовые расходы (проценты) — 1 606 726 грн.

Арендодатель в своем учете такую финансовую аренду отразит как продажу с возникновением долгосрочной дебиторской задолженности по финансовой аренде.

В последующем арендные платежи будут направляться на погашение долгосрочной дебиторской задолженности и текущей задолженности по процентам и комиссиям.

Надеемся, что наша статья помогла читателям разобраться с тонкостями учета арендных операций в соответствии с МСФО.

ОСОБЕННОСТИ ИСПОЛЬЗОВАНИЯ ЛИЗИНГА ПРИ ПРИОБРЕТЕНИИ ПОДВИЖНОГО СОСТАВА НА АВТОТРАНСПОРТНОМ ПРЕДПРИЯТИИ

Работа представлена кафедрой экономики и управления на автомобильном транспорте Северо-Западного технического университета.

Научный руководитель — доктор экономических наук, профессор Ю. А. Кулик

В статье рассматриваются специфические условия заключения лизинговой сделки при обращении автотранспортного предприятия в лизинговую компанию. Согласно анализу данных, полученных в результате экспертного опроса, выявлены основные достоинства и недостатки лизинга по сравнению с кредитом и использованием собственных средств при приобретении подвижного состава для нужд автотранспортного предприятия.

По оценкам специалистов доля лизинга в общем объеме инвестиций в основные фонды в России в 2005 г. составила 4,7%. При этом для автомобильного транспорта указанный показатель находился в 2005 г. на уровне 6,3%.

По мнению специалистов в области лизинга считается, что при обращении в лизинговую компанию с целью заключения сделки по приобретению подвижного состава автотранспортному предприятию могут быть предложены следующие условия, которые являются примерно одинаковыми во всех лизинговых компаниях:

• выбор продавца техники, условий поставки, согласование цен и технических характеристик осуществляет лизингополучатель. Задача лизинговой компании — финансирование приобретения техники;

• срок лизинга, как правило, 3 года (возможно согласование срока от 1 года до 4 лет в зависимости от стоимости техники, валюты платежа, финансового состояния предприятия);

• авансовый платеж-до 30% от стоимости техники;

• предоставление технико-экономического обоснования проекта, учитывающего график гашения лизинговых платежей;

• гарантийное обеспечение сделки, выраженное в виде залога основных средств предприятия, поручительства третьего лица, банковской гарантии либо другого обеспечения по согласованию;

• подвижной состав, предоставляемый в качестве залога, должен быть не старше 5 лет и находиться в хорошем техническом состоянии. При выборе предмета залога с учетом полученной суммы обеспечения стоимость имеющегося у предприятия подвижного состава определяется на основании сложившихся среднерыночных цен на автотранспортные средства соответствующей марки, года выпуска и имеющие такой же пробег;

• страхование предмета лизинга и предмета залога. При этом страхование предме-

та залога осуществляет лизингополучатель в свою пользу, а страхование предмета лизинга может осуществлять как лизингополучатель, так и лизингодатель. При страховании предмета лизинга лизингодателем лизингополучатель возмещает оплаченную страховую премию в течение определенного срока (как правило, 6 месяцев). В любом случае в более выгодном положении по договору страхования объекта лизинга находится лизингодатель, в собственности которого находится техника;

• лизинговый процент по сделке будет находиться в диапазоне от 20 до 25% годовых при приобретении техники за валюту и от 40% годовых при оплате в рублях. При этом необходимо учитывать, что схема гашения основного долга может быть различной, в зависимости от пожеланий лизингополучателя. Лизинговый процент начисляется на остаток стоимости техники. В том случае, если выплаты производятся ежемесячно, суммарный лизинговый процент составит 60% за 3 года при ставке 40% годовых:

• применение в отношении объекта лизинга механизма ускоренной амортизации с коэффициентом до 3-х.

В том случае, если подвижной состав приобретался за рубежом, и при его ввозе было необходимо оплатить таможенные сборы и пошлины, то практически все лизинговые компании, деятельность которых анализировалась, являясь по контракту покупателем техники, берут на себя расходы по осуществлению таможенного оформления автомобилей. При этом источником средств для оплаты таможенных сборов и пошлин является либо авансовый платеж лизингополучателя по договору лизинга, либо кредит банка.

При заключении договора у лизингополучателя могут возникнуть дополнительные расходы по регистрации залога в том случае, если обеспечением по договору лизинга является недвижимость. Как правило, крупные автотранспортные предприятия при приобретении подвижного соста-

ва на большие суммы предлагают в качестве залога здание административно-бытового корпуса и ремонтную зону с находящимся на ее территории оборудованием.

Согласно анализу данных, полученных в результате экспертного опроса, и лизинговые компании и предприятия-лизингополучатели отмечают следующие основные достоинствам лизинга:

• лизинг позволяет предприятию при минимальных единовременных затратах приобрести современный подвижной состав в достаточных количествах;

• лизинговые платежи относятся на себестоимость, что, в отличие от банковского кредита, который выплачивается из чистой прибыли, позволяет экономить значительные суммы при уплате в бюджет налога на прибыль;

• применение в отношении техники, являющейся объектом финансового лизинга, механизма ускоренной амортизации с коэффициентом до 3-х позволяет предприятию по истечении действия договора лизинга выкупить автомобили по минимальной остаточной стоимости либо, при постановке техники на свой баланс, так же быстро списать их. В дальнейшем предприятие может существенно снизить себестоимость перевозок по статье «Амортизация подвижного состава». Также можно реализовать автомобили по рыночной цене, которая будет намного выше их остаточной стоимости, получив тем самым дополнительную прибыль;

• процесс оформления лизинговой сделки и получения техники при всей схожести с кредитованием намного проще, и вероятность заключения договора выше.

Тем не менее необходимо учитывать, что у лизинга существует и ряд недостатков:

• право собственности на технику переходит к лизингополучателю только по окончании всех расчетов по договору лизинга, что увеличивает риск не получить подвижной состав при возникновении не-

предвиденных ситуаций во время действия договора лизинга;

• появление дополнительных по сравнению с финансированием за счет собственных средств затрат, связанных с уплатой аванса, страхованием техники и залога, оплатой банковской гарантии, а также оплатой лизингового процента;

• применение в отношении приобретаемого по лизингу подвижного состава ускоренной амортизации может привести к значительному увеличению себестоимости перевозок, что, в случае принятия предприятием решения о сохранении уровня рентабельности, повлечет за собой повышение тарифов на перевозки и снижение конкурентоспособности предприятия либо, при принятии решения о сохранении тарифов на перевозки, уменьшение прибыли на единицу транспортной продукции. Кроме того, необходимо отметить, что механизм ускоренной амортизации применяется только в отношении имущества, по которому установлены линейные нормы амортизационных отчислений;

• необходимость иметь хорошую структуру баланса и ликвидное обеспечение, чего не требуется при использовании собственных средств;

iНе можете найти то, что вам нужно? Попробуйте сервис подбора литературы.

• недостаточная нормативно-правовая база, регулирующая лизинговые операции в Российской Федерации.

Проанализировав приведенные достоинства и недостатки лизинга можно сделать вывод, что вариант приобретения подвижного состава на условиях лизинга является наиболее простым и доступным и подходит для любого стабильно работающего автотранспортного предприятия.

Решение предприятия об использовании лизинга для реализации инвестиционного проекта — это в первую очередь решение о способе финансирования. Перед тем, как проводить анализ конкретного варианта финансирования следует прежде всего принять решение об инвестировании, т. е. определить, какие конкретные инвестицион-

ные проекты необходимо осуществить на предприятии, и затем выбрать методы, с помощью которых инвестиции должны финансироваться.

На сегодняшний день необходимо констатировать, что в последнее время все большее число предприятий прибегают к лизинговой схеме финансирования инвестиционного проекта, либо к ее комбинации с другими вариантами финансирования инвестиций.

При этом, помимо роста количества и объемов лизинговых операций, наблюдается также и увеличение доли клиентов — лизингополучателей, которым при обрагце-

нии в банк за кредитом были предложены в качестве одного из вариантов финансирования услуги лизинговой компании, и которые в итоге предпочли приобрести технику именно на условиях лизинга, хотя, первоначально, предполагали получить на эти цели банковский кредит. Это обусловлено, прежде всего тем, что использование механизма лизинга становится вес более привычным для предприятий, а также тем, что лизинговые компании, являясь более гибкими, чем банки, разрабатывают финансовые схемы, максимально учитывающие требования, пожелания возможности своих клиентов — лизингополучателей.

Основными видами лизинга, признанными во всем мире, являются финансовый лизинг и оперативный лизинг, а критериями для такого разграничения служат срок использования оборудования и объем обязанностей лизингодателя.
Оперативный лизинг характеризуется тем, что срок лизинга короче, чем нормативный срок службы имущества, и лизинговые платежи не покрывают полной стоимости имущества. Поэтому лизингодатель вынужден его сдавать во временное пользование несколько раз, так как для него возрастает риск по возмещению остаточной стоимости объекта лизинга. В связи с этим при прочих равных условиях размеры лизинговых платежей в случае оперативного лизинга выше, чем при финансовом лизинге.
Финансовый лизинг представляет собой лизинг имущества с полной выплатой стоимости имущества и характеризуется тем, что срок, на который передается имущество во временное пользование, приближается по продолжительности к сроку эксплуатации и амортизации всей или большей части стоимости имущества. В течение срока договора лизингодатель за счет лизинговых платежей возвращает себе всю стоимость имущества и получает прибыль от лизинговой сделки. При финансовом лизинге, как правило, обязанность по техническому обслуживанию и страхованию ложится на лизингополучателя. Этот вид лизинга является наиболее распространенным и содержит в себе множество различных форм, которые получили самостоятельное название.

По объему обслуживания передаваемого имущества лизинг подразделяется на чистый и «мокрый» лизинг.
Чистый лизинг — это отношения, при которых все обслуживание имущества берет на себя арендатор. Поэтому в данном случае расходы по обслуживанию оборудования не включаются в лизинговые платежи. Данный вид лизинга, как было указано выше, характерен для финансового лизинга.
«Мокрый» лизинг предполагает обязательное техническое обслуживание оборудования, его ремонт, страхование и другие операции, которые лежат на лизингодателе. Кроме этих услуг, по желанию арендатора арендодатель может взять на себя обязанности по подготовке квалифицированного персонала, маркетингу и рекламе готовой продукции, поставке сырья и т. п. Можно сказать, что «мокрый» лизинг характерен для оперативного лизинга.
Рынок лизинговых услуг в нашей стране еще не сложился, и практически нет лизинговых компаний, которые обеспечили бы качественное техническое обслуживание объектов лизинга. В связи с этим наиболее распространенным видом лизинга будет являться чистый лизинг.
Прямой лизинг. В данном случае производитель оборудования самостоятельно сдает объект в лизинг. Тем самым поставщик и лизингодатель выступают в одном лице. Имеет место двухсторонняя сделка. В таком виде двухсторонние лизинговые сделки не нашли широкого распространения, так как при увеличении лизинговых операций производитель, как правило, создает свою лизинговую компанию.
Возвратный лизинг. Возвратный лизинг, являясь разновидностью двухсторонней лизинговой сделки, нашел более широкое применение. Его идея состоит в следующем. Предприятие (будущий лизингополучатель) имеет оборудование, но ему не хватает средств для производственной деятельности. Тогда это предприятие находит лизинговую компанию и продает ей свое имущество. В свою очередь, лизинговая компания сдает его в лизинг этому же предприятию. Таким образом, у предприятия появляются денежные средства, которые могут быть направлены, например, на пополнение оборотных средств. Причем договор составляется так, что после окончания срока его действия предприятие имеет право выкупа оборудования и тем самым восстанавливает на него право собственности.
Этот вид лизинга в первую очередь должен заинтересовать предприятия, испытывающие трудности с финансовыми ресурсами. Таким предприятиям выгодно продать имущество лизинговой компании, одновременно заключить с ней лизинговый договор и продолжить пользоваться имуществом.
Раздельный лизинг,